பெரும்பாலான முதலீட்டாளர்கள் பில் கேட்ஸ் பற்றி கேள்விப்பட்டிருக்கலாம், அவர் ஒரு பில்லியனர் பரோபகாரர் மற்றும் இணை நிறுவனர் என்று அறியப்படுகிறார். மைக்ரோசாப்ட் (NASDAQ: MSFT).
25 ஆண்டுகளுக்கும் மேலாக அவர் நிறுவிய தொழில்நுட்ப நிறுவனத்திற்கு தலைமை தாங்கிய பிறகு, முன்னாள் தலைமை நிர்வாக அதிகாரி தனது தொண்டு பணிகளில் கவனம் செலுத்த விலகினார். ஃபோர்ப்ஸின் கூற்றுப்படி, கேட்ஸ் $132.6 பில்லியன் மதிப்புடையவர் (இந்த எழுத்தின்படி), அவரை உலகின் ஒன்பதாவது பணக்காரர் ஆக்கினார். இருப்பினும், கட்டுக்கதையான கோடீஸ்வரர் “எனது செல்வத்தின் பெரும்பகுதி முடிந்தவரை பலருக்கு உதவுவதற்காகச் செல்லும்” என்று உறுதியளித்துள்ளார்.
அந்த இலக்கை ஆதரிக்க அவர் பயன்படுத்தும் வாகனம் பில் & மெலிண்டா கேட்ஸ் அறக்கட்டளை. “ஒவ்வொரு நபரும் ஆரோக்கியமான, பயனுள்ள வாழ்க்கையை வாழ வாய்ப்புள்ள உலகத்தை உருவாக்குவதே எங்கள் நோக்கம்” என்று கேட்ஸ் அறக்கட்டளை இணையதளம் அறிவிக்கிறது. அறக்கட்டளை அதன் தொடக்கத்தில் இருந்து $77.6 பில்லியன் மானியம் செலுத்தியுள்ளது, “கடினமான, மிக முக்கியமான பிரச்சனைகளை எடுத்துக் கொண்டது.” இதன் விளைவாக, அறக்கட்டளையின் பங்குகள் காலாண்டில் இருந்து காலாண்டுக்கு மாறுபடும்.
அறக்கட்டளை இரண்டு டஜன் நிறுவனங்களுக்கு மேல் தொடர்ந்து பங்குகளை வைத்திருக்கும் அதே வேளையில், அதன் போர்ட்ஃபோலியோவில் 83% இரண்டாவது காலாண்டின் முடிவில் நான்கு பங்குகளை மட்டுமே கொண்டிருந்தது.
1. மைக்ரோசாப்ட்: 33%
கேட்ஸ் அறக்கட்டளையின் அனைத்து பங்குகளிலும், மைக்ரோசாப்ட் மிகப் பெரியது. கேட்ஸ் தனது சொந்த சொத்துக்களுடன் அடித்தளத்தை அமைத்ததால் இது ஆச்சரியமாக இருக்க வேண்டியதில்லை. 14.7 பில்லியன் டாலர் மதிப்புள்ள மைக்ரோசாப்ட் பங்குகளின் சுமார் 35 மில்லியன் பங்குகளை அறக்கட்டளை கொண்டுள்ளது.
ஆனால் இது பழைய மைக்ரோசாப்ட் அல்ல. நிறுவனம் அதன் உலாவி மற்றும் இயக்க முறைமை மென்பொருளுக்கு அப்பால் விரிவடைந்துள்ளது, அஸூர் கிளவுட் வேகமாக வளர்ந்து வரும் கிளவுட் உள்கட்டமைப்பு வழங்குநராக மாறியுள்ளது. மிக சமீபத்திய காலாண்டில் இது ஆண்டுக்கு 29% அதிகரித்துள்ளது, இரண்டையும் விஞ்சுகிறது அமேசான் இணைய சேவைகள் (AWS) மற்றும் எழுத்துக்கள்இன் கூகுள் கிளவுட்.
இருப்பினும், மைக்ரோசாப்டின் ஆரம்பகால AIக்கான உருவாக்கம்தான் முதலீட்டாளர்களை மிகவும் உற்சாகப்படுத்தியது. Azure இன் கிளவுட் வளர்ச்சியானது “AI சேவைகளில் இருந்து எட்டு புள்ளிகளை” உள்ளடக்கியதாக நிர்வாகம் குறிப்பிட்டது, இது தலைகீழ் நிலையை விளக்க உதவுகிறது. Evercore ISI இன் ஆய்வாளர்களின் கூற்றுப்படி, நிறுவனத்தின் AI-இயங்கும் டிஜிட்டல் உதவியாளர் — Copilot — மற்றும் பிற AI கருவிகள் 2027 ஆம் ஆண்டளவில் $143 பில்லியனை அதிகரிக்கும்.
மைக்ரோசாப்டின் காலாண்டு ஈவுத்தொகையிலிருந்து அறக்கட்டளை பயனடைகிறது, 2004 முதல் நிறுவனம் தொடர்ந்து செலுத்தி வருகிறது மற்றும் 2011 முதல் ஒவ்வொரு ஆண்டும் அதிகரித்து வருகிறது. தற்போதைய மகசூல் 0.7% என்பது பொருத்தமற்றதாகத் தோன்றலாம், ஆனால் இது 200% க்கும் அதிகமான பங்கு விலை ஆதாயங்களின் செயல்பாடு ஆகும். கடந்த ஐந்து ஆண்டுகளாக. மேலும், 25%க்கும் குறைவான பேஅவுட் விகிதத்துடன், அடிவானத்தில் பல ஈவுத்தொகை அதிகரிப்புகள் இருக்கலாம்.
2. பெர்க்ஷயர் ஹாத்வே: 21%
சக பில்லியனர் வாரன் பஃபெட், CEO பெர்க்ஷயர் ஹாத்வே (NYSE: BRK.A) (NYSE: BRK.B)தனது செல்வத்தின் பெரும்பகுதியை தொண்டுக்கு நன்கொடையாக அளிக்க இதேபோன்ற திட்டங்களைக் கொண்டுள்ளது. அவர் 2006 ஆம் ஆண்டு “கிவிங் ப்லெட்ஜ்” இல் கேட்ஸுடன் சேர்ந்தார், அதன் பின்னர் ஜூன் மாதம் $4 பில்லியன் உயில் தொகை உட்பட சுமார் $43 பில்லியன்களை அறக்கட்டளைக்கு நன்கொடையாக அளித்துள்ளார். இதன் விளைவாக, கேட்ஸ் அறக்கட்டளை தற்போது $11 பில்லியன் மதிப்புள்ள கிட்டத்தட்ட 25 மில்லியன் பெர்க்ஷயர் ஹாத்வே கிளாஸ் B பங்குகளை வைத்திருக்கிறது.
பெர்க்ஷயரின் லாபகரமான வணிகங்களின் போர்ட்ஃபோலியோ மற்றும் வெற்றிகரமான பங்குகளை வைத்து, அறக்கட்டளை தொடர்ந்து அதிக பங்குகளை வைத்திருப்பதில் ஆச்சரியமில்லை. போர்ட்ஃபோலியோ உள்ளமைக்கப்பட்ட பல்வகைப்படுத்தலை வழங்குகிறது மற்றும் வரும் ஆண்டில் டிவிடெண்ட் வருமானத்தில் பில்லியன்களை ஈட்டும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. மேலும், பெர்க்ஷயர் அதன் பங்குகளை குறைத்து அதன் பண குவியலை சாதனையாக உயர்த்தியது. இப்போது அது சுமார் $277 பில்லியன் பணத்தை வைத்திருக்கிறது.
நிறுவனத்தின் வெற்றியின் வரலாறு மற்றும் மிகப்பெரிய பணக் குவியலைக் கருத்தில் கொண்டு, இது இன்னும் அறக்கட்டளையின் மிகப்பெரிய பங்குகளில் ஒன்றாக இருப்பதில் ஆச்சரியமில்லை.
3. கழிவு மேலாண்மை: 16%
வலுவான தொடர்ச்சியான வருவாயைக் கொண்ட சலிப்பான நிறுவனங்களுக்கு கேட்ஸ் ஒரு மென்மையான இடத்தைக் கொண்டுள்ளது, இது மிகவும் வரையறையாகும் கழிவு மேலாண்மை (NYSE: WM). உங்களுக்கு ஏதேனும் சந்தேகம் இருந்தால், இதைக் கவனியுங்கள்: கேட்ஸ் அறக்கட்டளைக்கு $7.3 பில்லியன் மதிப்புள்ள கழிவு மேலாண்மை பங்குகளில் 35 மில்லியனுக்கும் அதிகமான பங்குகள் உள்ளன.
குப்பை சேகரிப்புக்கு அப்பால், கண்ணாடி, காகிதம், உலோகம் மற்றும் பிளாஸ்டிக்குகளை மீட்டெடுக்கும் மற்றும் அவற்றை மறுசுழற்சிக்கு திருப்பிவிடும் பல மீட்பு நிலையங்களை கழிவு மேலாண்மை கொண்டுள்ளது. நிறுவனம் பல நிலப்பரப்புகளை இயக்குகிறது, அங்கு அது மின்சாரம் மற்றும் சக்தி வாகனங்களை உருவாக்க நிலப்பரப்பு வாயுக்களை சேகரிக்கிறது.
இரண்டாவது காலாண்டில், வருவாய் ஆண்டுக்கு 5.5% வளர்ந்தது, அதே நேரத்தில் அதன் சரிசெய்யப்பட்ட இயக்க EBITDA 10% அதிகரித்துள்ளது.
ஈவுத்தொகையை மறந்துவிடக் கூடாது. தொடர்ந்து 15 ஆண்டுகளாக கழிவு மேலாண்மை அதன் கொடுப்பனவுகளை அதிகரித்து, தற்போதைய மகசூல் 1.43% ஆக உள்ளது. 46% பேஅவுட் விகிதத்துடன், அது எங்கிருந்து வந்தது.
4. கனடிய தேசிய இரயில்வே: 13%
கேட்ஸ் மற்றும் பஃபெட் பொதுவான இடத்தைப் பகிர்ந்து கொள்ளும் மற்றொரு பகுதி இரயில் பாதைகளில் நீடித்த நம்பிக்கை. 2009 இல் பர்லிங்டன் நார்தர்ன் சான்டா ஃபேவை வாங்கியபோது பஃபெட் தெளிவாக இருந்தார், இரயில் பாதைகள் “மிகச் செலவு குறைந்த வழியில் பொருட்களைக் கொண்டு சென்றன… அவை அசாதாரணமான சுற்றுச்சூழலுக்கு உகந்த முறையில் அதைச் செய்கின்றன… [releasing] வளிமண்டலத்தில் மாசுபாடுகள் மிகக் குறைவு.” அறக்கட்டளை கிட்டத்தட்ட 55 மில்லியன் பங்குகளை வைத்திருப்பதால், இந்த மனநிலையை கேட்ஸ் தெளிவாகப் பகிர்ந்து கொள்கிறார். கனடிய தேசிய இரயில்வே (NYSE: CNI) $6.2 பில்லியன் மதிப்புடையது.
அட்லாண்டிக் கடற்கரை, பசிபிக் கடற்கரை மற்றும் மெக்சிகோ வளைகுடாவை இணைக்கும் வட அமெரிக்காவில் உள்ள ஒரே கண்டம் தாண்டிய இரயில்பாதை கனேடிய தேசியத்தை வேறுபடுத்துகிறது. பஃபெட்டின் கருத்துப்படி, இரயில் பாதைகள் பசுமை இல்ல வாயு வெளியேற்றத்தை 75% குறைக்கின்றன. இது முதன்மையாக நீண்ட தூர டிரக்குகளை விட நான்கு மடங்கு அதிக செயல்திறன் கொண்டதாக இருப்பதால், இரயில் பாதைகளை அதிக செலவு குறைந்த விருப்பமாக மாற்றுகிறது. நுழைவதற்கான அவர்களின் உயர் தடைகள் மற்றும் குறிப்பிடத்தக்க பொருளாதார அகழி ஆகியவற்றைச் சேர்க்கவும், மேலும் முறையீட்டைப் புரிந்துகொள்வது எளிது.
கனடியன் நேஷனல் டிவிடெண்ட் கொடுப்பனவுகளின் உறுதியான சாதனைப் பதிவைக் கொண்டுள்ளது, இது 1996 இல் தொடங்கப்பட்டதிலிருந்து ஒவ்வொரு ஆண்டும் தொடர்ச்சியான அதிகரிப்புடன், தற்போதைய மகசூல் 2.1%. தற்போதைய பேஅவுட் விகிதம் 38%, எதிர்கால அதிகரிப்புக்கான வாய்ப்புகள் ஏராளமாக இருப்பதாகக் கூறுகிறது.
நீங்கள் இப்போது மைக்ரோசாப்டில் $1,000 முதலீடு செய்ய வேண்டுமா?
மைக்ரோசாஃப்ட் நிறுவனத்தில் பங்குகளை வாங்குவதற்கு முன், இதைக் கவனியுங்கள்:
தி மோட்லி ஃபூல் பங்கு ஆலோசகர் ஆய்வாளர் குழு அவர்கள் நம்புவதை அடையாளம் கண்டுள்ளது 10 சிறந்த பங்குகள் முதலீட்டாளர்கள் இப்போது வாங்கலாம்… மற்றும் மைக்ரோசாப்ட் அவற்றில் ஒன்று அல்ல. வெட்டப்பட்ட 10 பங்குகள் வரவிருக்கும் ஆண்டுகளில் அசுர வருமானத்தை உருவாக்கலாம்.
எப்போது என்று கருதுங்கள் என்விடியா ஏப்ரல் 15, 2005 அன்று இந்தப் பட்டியலை உருவாக்கியது… எங்கள் பரிந்துரையின் போது நீங்கள் $1,000 முதலீடு செய்திருந்தால், உங்களிடம் $792,725 இருக்கும்!*
பங்கு ஆலோசகர் ஒரு போர்ட்ஃபோலியோவை உருவாக்குவதற்கான வழிகாட்டுதல், ஆய்வாளர்களிடமிருந்து வழக்கமான புதுப்பிப்புகள் மற்றும் ஒவ்வொரு மாதமும் இரண்டு புதிய பங்குத் தேர்வுகள் உட்பட, வெற்றிக்கான எளிதாகப் பின்பற்றக்கூடிய வரைபடத்தை முதலீட்டாளர்களுக்கு வழங்குகிறது. தி பங்கு ஆலோசகர் சேவை உள்ளது நான்கு மடங்குக்கு மேல் 2002ல் இருந்து S&P 500 திரும்ப வந்தது*.
10 பங்குகளைப் பார்க்கவும் »
*ஆகஸ்ட் 22, 2024 இல் பங்கு ஆலோசகர் திரும்புகிறார்
அமேசான் துணை நிறுவனமான ஹோல் ஃபுட்ஸ் மார்க்கெட்டின் முன்னாள் CEO ஜான் மேக்கி, தி மோட்லி ஃபூலின் இயக்குநர்கள் குழுவில் உறுப்பினராக உள்ளார். Alphabet இன் நிர்வாகியான Suzanne Frey, The Motley Fool இன் இயக்குநர்கள் குழுவில் உறுப்பினராக உள்ளார். டேனி வேனா ஆல்பாபெட், அமேசான், கனடியன் நேஷனல் ரயில்வே மற்றும் மைக்ரோசாப்ட் ஆகியவற்றில் பதவிகளைக் கொண்டுள்ளார். மோட்லி ஃபூல் ஆல்ஃபாபெட், அமேசான், பெர்க்ஷயர் ஹாத்வே மற்றும் மைக்ரோசாப்ட் ஆகியவற்றில் பதவிகளைக் கொண்டுள்ளது மற்றும் பரிந்துரைக்கிறது. மோட்லி ஃபூல் கனடியன் நேஷனல் ரயில்வே மற்றும் வேஸ்ட் மேனேஜ்மென்ட்டைப் பரிந்துரைக்கிறது மற்றும் பின்வரும் விருப்பங்களை பரிந்துரைக்கிறது: நீண்ட ஜனவரி 2026 மைக்ரோசாப்டில் $395 அழைப்புகள் மற்றும் மைக்ரோசாப்டில் குறுகிய ஜனவரி 2026 $405 அழைப்புகள். மோட்லி ஃபூலுக்கு ஒரு வெளிப்படுத்தல் கொள்கை உள்ளது.
பில்லியனர் பில் கேட்ஸ் தனது $48 பில்லியன் போர்ட்ஃபோலியோவில் 83% வெறும் 4 பங்குகளில் வைத்துள்ளார், முதலில் The Motley Fool வெளியிட்டது